Просадка показывает, насколько цена или стоимость позиции опустилась от предшествующего максимума. Если пик был 100, а текущее значение 75, просадка составляет 25%. Для расчёта максимальной просадки ищут самое глубокое падение от каждого предыдущего пика в выбранном ряду.
Формула на одном примере
Текущая просадка в процентах равна (пик − текущее значение) ÷ пик × 100%. Для ряда 100, 75, 90, 110, 88 получаются значения 0%, 25%, 10%, 0%, 20%. Максимальная просадка ряда — 25%. Текущая на последней точке — 20%, поскольку к тому моменту пик уже вырос до 110.
Почему восстановление считают от другой базы
После падения со 100 до 75 прибавить нужно 25 единиц. От 75 это 25 ÷ 75 ≈ 33,33%. Рост на 25% от 75 дал бы только 93,75. Разница возникает из-за смены знаменателя.
Что влияет на сравнение двух просадок
Зафиксируйте валюту, начало и конец наблюдения и шаг данных. Просадка по дневным закрытиям может быть меньше внутридневной, если минимум произошёл между закрытиями. Результаты в USD и RUB тоже могут различаться, поскольку во второй ряд входит курс доллара.
Просадка и волатильность отвечают на разные вопросы: первая смотрит на снижение от пика, вторая измеряет разброс изменений за выбранный период. См. разбор волатильности и пример расчёта результата в рублях.